Powstał fundusz Lyxor Global Gender Equality. Gender zawitało do świata inwestowania | StrefaInwestorow.pl

Powstał fundusz Lyxor Global Gender Equality. Gender zawitało do świata inwestowania

Gender wdziera się do świata inwestycyjnego. Właśnie powstał fundusz, który ma lokować kapitał w spółkach dbających o zasady równouprawnienia w zakresie płci. Od dłuższego czasu istnieją fundusze inwestujące w firmy kierowane przez kobiety. Czy powstawanie takich wehikułów ma sens? Jakie wyniki mają takie fundusze? Sprawdzamy.

Gender – ten termin w j. angielskim oznacza płeć kulturową, płeć społeczną. Światowa Organizacja Zdrowia (WHO) określa tym terminem role społeczne, jakie w danej wspólnocie przypisywane są kobietom i mężczyznom. W ostatnich kilkunastu latach pojawił się nowy nurt w nauce: badania nad gender, czyli tożsamością płciową.

Nie nam tutaj rozstrzygać, czy badania nad tożsamością płciową rzeczywiście powinny zajmować naukowców w takim stopniu, w jakim zajmują. Faktem jest, że szeroko pojmowane zjawisko określane mianem idei (ideologii?) gender wchodzi do świata inwestycji!

Można zainwestować w spółki pilnujące równouprawnienia

Firma Lyxor Asset Management – ta sama, która wprowadziła jako pierwsza na GPW fundusze ETF – stworzyła pierwszy wehikuł inwestycyjny pozwalający lokować środki w spółkach, które przestrzegają reguł związanych z równouprawnieniem. Chodzi o Lyxor Global Gender Equality UCITS ETF. Inwestuje on w spółki, które pilnują, by w zarządzie lub kadrze kierowniczej była równa liczba kobiet i mężczyzn, by pensje na tych samych stanowiskach nie różniły się ze względu na płeć pracownika.

Fundusz działa od początku listopada. Zainwestował w 150 spółek. Wśród nich są m.in. Apple, Adobe, Microsoft, L’Oreal, CenturyLink, Delta Air Lines. Na razie wpłacono do niego ledwie 8,4 mln euro. Jest chyba odrobinę za wcześnie, by oceniać jego wyniki.

Da się zarabiać na spółkach kierowanych przez kobiety

Można powiedzieć, że firma Lyxor pozazdrościła firmie inwestycyjnej SPDR, która w marcu 2016 roku uruchomiła fundusz Gender Diversity Index ETF. Jest to fundusz, który kupuje tylko akcje firm kierowanych przez kobiety lub takich, w których zarządzie większość managerów nosi spódnice.

Na razie fundusz nie może się pochwalić wynikami, choć z drugiej strony nie są one złe. Od początku istnienia do 15 listopada br. jego jednostka podrożała o 17,4%. W tym czasie Dow Jones Industrial Average poszedł do góry o 37,2%.

Wykres 1. Historia notowań SPDR SSGA Gender Diversity Index ETF

1

Źródło: ETF.com

Fundusze inwestujące w firmy dbające o pracowników i mniejszości homoseksualne

Dziwne – nie, nie boimy się tak ich określić – fundusze inwestycyjne, powiązane z kapitałem ludzkim, co jakiś czas pojawiają się na rynku. W lipcu 2015 roku firma Sycomore Asset Management uruchomiła fundusz Happy@Work, lokujący aktywa spółkach, których pracownicy wykazują duże zadowolenie z pracy. Ma w portfelu papiery m.in. Michelin, Danone, BMW.

Fundusz od początku istnienia do 15 września br. (data ostatniej wyceny), czyli w nieco ponad 2 lata, zarobił 36%. To dobry wynik, bo w tym czasie np. fundusz Amundi ETF EUROSTOXX – lokujący środki w europejskich spółkach – zyskał ledwie 28,5%.

Wykres 2. Historia notowań funduszu Sycomore Happy@Work

2

Źródło: Championnat CGPI Capital

Innym wartym wspomnienia „rodzynkiem” jest Rainbow Fund (Fundusz Tęczowy). Stworzyła go firma Turgot Asset Management. W założeniu, fundusz ma lokować środki w akcjach spółek, które oferują produkty i usługi skierowane do mniejszości homoseksualnej oraz stosują praktyki niedyskryminacyjne.

W trakcie ostatnich 3 lat, licząc od 13 listopada br., Rainbow Fund przyniósł 28,7% zysku. To całkiem niezły wynik, bo średnia stopa zwrotu dla grupy funduszy do której należy w klasyfikacji Morningstar wyniosła 18,2%.

Jak widać, eksperymenty inwestycyjne się mnożą. Co ciekawe, nawet jeśli na początku wydają się dziwne, albo pozbawione szans na sukces, mogą okazać się ciekawym uzupełnieniem portfela. Mamy jednak generalnie wrażenie, że wymuszanie na spółkach tego, by w ich zarządach było równouprawnienie, niekoniecznie musi się skończyć dla firm dobrze. No bo czy w zarządzie spółki produkującej kosmetyki dla pań liczba kobiet i mężczyzn powinna być równa? A w spółce produkującej tory albo słupy trakcyjne? Stawiamy na koniec ważkie pytanie: czy ten kierunek ma biznesowy sens?

Śledź Strefę Inwestorów w Google News

Sprawdź więcej artykułów i analiz

Więcej praktycznej wiedzy o inwestowaniu na giełdzie, takiej jak analizy, artykuły, czy portfele edukacyjne, znajdziesz w części premium serwisu StrefaInwestorow.pl. Kliknij tutaj, aby dowiedzieć się więcej.

Pełna treść dostępna jest tylko dla płatnych abonentów StrefaInwestorow.pl.

Zamów abonament Zaloguj się

Rejestracja w serwisie Strefa Inwestorów

Rejestracja w serwisie Strefa Inwestorów odbywa się w ramach naborów. Ostatni nabór odbył się w styczniu 2024 r. W tej chwili dołączenie do społeczności inwestorów nie jest możliwe.
Jeżeli zależy Ci na dostępie do praktycznej wiedzy o inwestowaniu, zapisz się na listę adresową czytelników darmowego e-booka "Jak analizować wykresy giełdowe". Zostawiając swój adres e-mail umożliwisz mi poinformowanie Cię o możliwości rejestracji, kiedy odbędzie się kolejny nabór do serwisu.

Jak analizować wykresy giełdowe

W razie pytań lub wątpliwości możesz pisać na adres: Pawel@StrefaInwestorow.pl (link sends e-mail).

Oto, co zyskujesz dołączając teraz do Strefy Inwestorów:
  • Blog inwestorski - najlepsza wiedza i doświadczenia z moich 19 lat nieprzerwanego inwestowania na GPW (analiza rynku i przede wszystkim akcji spółek notowanych na GPW), a w tym:
    • Komentarze giełdowe - omówienie sesji giełdowej - indeksy i wybrane spółki
    • Podsumowanie tygodnia - komentarz weekendowy - zobacz przykładowy wpis
  • Edukacyjny portfel inwestycyjny Strefy Inwestorów – praktyczne przykłady inwestowania w akcje, głównie z GPW w oparciu o analizę wykresów.
  • Edukacyjny portfel "Petard" – praktyczne przykłady inwestowania w akcje spółek z GPW w oparciu o analizę fundamentalną.
  • Wpisy w blogu inwestorskim Ewy Walkowiak "W poszukiwaniu sygnałów" - techniki DiNapoli'ego na GPW.
  • Wpisy w blogu inwestorskim Tomasza Krynickiego "Impuls i korekta" - w poszukiwaniu okazji inwestycyjnych.
  • Wpisy w blogu inwestorskim Rafała Irzyńskiego "Fundamenty i Spekulacja" - w poszukiwaniu okazji inwestycyjnych.
  • Podcast "21% Rocznie EXTRA | Jak inwestować" - cotygodniowe omówienie sytuacji wybranych spółek z polskiej giełdy w przystępnej formie audio.
  • Pakiet Środy z Siłą Relatywną (SzSR), a w nim:
  • Artykuły edukacyjne - praktyczna wiedza w przystępnej formie, gotowa do zastosowania.
  • Dostęp do bieżących dyskusji w gronie innych inwestorów giełdowych.
Bonusy:
  • BONUS SPECJALNY ①: Miesięczny abonament w Sindicator.net - całkowicie bezpłatny dostęp do skanera rynku giełdowego na 1 miesiąc (dostępny od 30 czerwca 2024 r.).
  • BONUS SPECJALNY ②: WIDEO: Inwestowanie w wartość i inwestowanie we wzrost